警惕，全球晶圓廠產(chǎn)能面臨大幅下降可能

最近SEMI的官網(wǎng)公布了全球半導(dǎo)體硅片的出貨面積數(shù)據(jù)。根據(jù)SEMI報(bào)道，Q3全球硅片的出貨面積僅僅3010百萬平方吋（MSI），環(huán)比下降9.6%，而同比更是大跌19.5%。詳細(xì)趨勢(shì)見下圖：

說實(shí)話，我第一眼看到這個(gè)圖表的時(shí)候確實(shí)嚇了一跳。下圖的全球半導(dǎo)體器件市場(chǎng)數(shù)據(jù)明明是一路走好的

根據(jù)歷史數(shù)據(jù)和經(jīng)驗(yàn)，器件市場(chǎng)和硅片出貨面積的走勢(shì)是高度吻合的，但這次兩者卻出現(xiàn)了明顯的分歧

我個(gè)人的猜測(cè)還是晶圓廠整體產(chǎn)能利用率沒有明顯提升，市場(chǎng)走高是小部分高端（高單價(jià)）的產(chǎn)品拉高的。所以各大晶圓廠對(duì)后續(xù)產(chǎn)能利用率的提升信心不足，導(dǎo)致了硅片采購(gòu)量下降（也可能結(jié)合了前期硅片庫(kù)存太多的因素）

與這個(gè)現(xiàn)象相印證的是SEMI公布的半導(dǎo)體設(shè)備的市場(chǎng)數(shù)據(jù)也是一路走低。這同樣也反映了各個(gè)晶圓廠在收縮產(chǎn)能的擴(kuò)張

需要注意的是，如果扣除ASML Q2在中國(guó)大陸的超預(yù)期出貨，下圖的市場(chǎng)的下降趨勢(shì)會(huì)更加明顯

順便再多說一句。下圖是日本經(jīng)濟(jì)省公布的日本本土硅片（晶圓襯底）的生產(chǎn)設(shè)備的產(chǎn)值。根據(jù)圖表可見最近兩年硅片產(chǎn)能的巨量擴(kuò)張情況

結(jié)合最近硅片出貨量（面積）的大幅下跌，那可預(yù)見的是后續(xù)硅片市場(chǎng)很可能供過于求導(dǎo)致價(jià)格大跌

國(guó)內(nèi)外的硅片供應(yīng)商需要未雨綢繆了

本來今天不打算發(fā)文章的。只是看到的數(shù)據(jù)有點(diǎn)恐怖，所以臨時(shí)起意發(fā)文說了一下個(gè)人觀點(diǎn)

以上內(nèi)容僅為個(gè)人的一些推測(cè)，若有錯(cuò)誤，敬請(qǐng)諒解