解密臺(tái)積電與它的宿敵：王不見(jiàn)王（下）

11 月 27 日，全球半導(dǎo)體觀察在《解密臺(tái)積電與它的宿敵上篇：王不見(jiàn)王》一文中講到，臺(tái)積電與三星圍繞著蘋(píng)果這個(gè)大客戶，展開(kāi)了為期四年的明爭(zhēng)暗斗，最終以三星落敗而告一段落，但是一波未平，一波又起，一場(chǎng)危機(jī)正在向意氣風(fēng)發(fā)的臺(tái)積電逼近 ...

2013 年，在臺(tái)積電先進(jìn)制程的助力下，高通發(fā)布了跨時(shí)代的驍龍 800 系列芯片，一舉在高端市場(chǎng)站穩(wěn)腳跟，當(dāng)年 LG、索尼、小米等一眾高通的追隨者產(chǎn)品大賣(mài)。?春風(fēng)得意馬蹄疾，高通拿下 48.6%的市場(chǎng)份額，占據(jù)手機(jī)芯片的半壁江山，不僅在數(shù)量上與蘋(píng)果可以一爭(zhēng)高低，在高端市場(chǎng)也有與蘋(píng)果一決雌雄的意味。?不過(guò)，到了下半年，原本被縮小的差距再次被拉大。?9 月，蘋(píng)果推出了 A7 芯片，這款芯片不僅在性能上大幅度領(lǐng)先于高通的驍龍 801，還是全球首款采用 64 位 Arm V8 架構(gòu)的雙核 CPU，開(kāi)啟了智能手機(jī) CPU 的全新時(shí)代。?

從 A 系列開(kāi)始，蘋(píng)果的芯片一路開(kāi)掛，2010 年推出自主處理器 A4，2011 年購(gòu)買(mǎi) Arm 完整架構(gòu)的 A5，2012 年，直接購(gòu)買(mǎi)指令集，自己開(kāi)發(fā)構(gòu)架的 A6，到 2013 年性能彪悍的 A7，A 系列芯片一路勢(shì)如破竹，尤其是是 A7 的發(fā)布，給了沖擊高端的高通巨大的壓力。?2014 年，高通推出了自己的第一款 64 位架構(gòu)處理器驍龍 810。?本來(lái)被寄予厚望的 810，不僅未幫助高通拿下更多的市場(chǎng)份額，反而成為了高通在手機(jī)芯片市場(chǎng)失利的重要節(jié)點(diǎn)，這款芯片的問(wèn)世，直接導(dǎo)致全球手機(jī)芯片市場(chǎng)格局大變，間接促成了海思與聯(lián)發(fā)科的崛起，也讓臺(tái)積電損失一筆大訂單。

1.“火龍”問(wèn)世

?有時(shí)候心急不僅吃不了熱豆腐，還容易燙傷嘴。?由于高通過(guò)于冒進(jìn)，為了追求性能而做 4+4 的大小核架構(gòu)，在頻率設(shè)定上太好高騖遠(yuǎn)，最終導(dǎo)致功耗與發(fā)熱表現(xiàn)皆不盡人意，連帶也讓實(shí)際應(yīng)用性能表現(xiàn)一般。?

這些做法使得驍龍 810 一經(jīng)發(fā)布，迎來(lái)的不是大火，反是“太燙”，被外界戲稱為“火龍 810”。?這次失利直接波及當(dāng)時(shí)一票安卓陣營(yíng)，第一次打破小米 Note 沖擊高端的夢(mèng)想，同時(shí)也成為 LG、索尼、摩托羅拉在高端市場(chǎng)上的衰落重要原因之一。?索尼的手機(jī)在當(dāng)年第四季度銷(xiāo)量達(dá)到了 1190 萬(wàn)部之后，不僅再也沒(méi)有跨越這個(gè)巔峰，反而是銷(xiāo)量一路下滑成路人甲，LG 也是同樣的結(jié)局，高通自己的市場(chǎng)份額跌至 32.3%。?在這場(chǎng)大潰敗中，安卓陣營(yíng)里唯一幸存的國(guó)際大廠只有三星。由于三星當(dāng)年發(fā)布的 Exynos 7420 沒(méi)有高通那般激進(jìn)，同時(shí)采用了自家最先進(jìn)的 14nm FinFET 工藝，這款芯片無(wú)論是 CPU 部分還是 GPU 部分，都超越“火龍 810”。?所以驍龍 810 的失敗，讓三星當(dāng)年的高端手機(jī) S6 和 S6 Edge 全部放棄使用高通芯片，轉(zhuǎn)而全部采用自家的 14nm 的 Exynos 7420 芯片，對(duì)于高通來(lái)說(shuō)，丟失大客戶的同時(shí)，還被客戶的產(chǎn)品所碾壓，內(nèi)心的憋屈不言而喻。?不過(guò)，針對(duì)驍龍 810 過(guò)熱的問(wèn)題，高通始終堅(jiān)信自己的設(shè)計(jì)沒(méi)問(wèn)題，問(wèn)題在于臺(tái)積電的 20nm 工藝，面對(duì)高通的甩鍋，臺(tái)積電自然極力否認(rèn)，雙方矛盾一觸即發(fā)。?

2. 三星截胡

?高通與臺(tái)積電的矛盾激化，驍龍 810 只是一個(gè)導(dǎo)火索。?蘋(píng)果轉(zhuǎn)單臺(tái)積電之前，高通無(wú)疑是臺(tái)積電最大的客戶，但是自從臺(tái)積電拿下 A8 訂單之后，高通的話語(yǔ)權(quán)就輕了許多，議價(jià)能力自然也不如之前，此時(shí)雙方在下一代芯片代工的價(jià)格上又產(chǎn)生了嚴(yán)重的分歧。?由于臺(tái)積電的 20nm 只是一個(gè)過(guò)渡工藝，所以遠(yuǎn)不如 28nm 那樣具有性價(jià)比，并不是每個(gè)客戶都如蘋(píng)果一般財(cái)大氣粗，尤其是高通經(jīng)歷了“火龍 810”的潰敗之后，營(yíng)收大幅度下降，所以想要壓低臺(tái)積電在高端芯片的價(jià)格。?臺(tái)積電方面，由于本身 20nm 產(chǎn)能沒(méi)有 28nm 那般大，迎來(lái)了大客戶蘋(píng)果之后，臺(tái)積電幾乎將大半的產(chǎn)能都給了蘋(píng)果，這也導(dǎo)致臺(tái)積電 20nm 在短短 5 個(gè)月就達(dá)到滿載狀態(tài)，留給高通的產(chǎn)能自然不會(huì)太多。?在“火龍 810”上吃了一場(chǎng)敗仗的高通，急需扭轉(zhuǎn)敗局，找回丟失的市場(chǎng)份額，但是與臺(tái)積電的談判又陷入僵局。?

此時(shí)，剛剛被臺(tái)積電橫刀奪愛(ài)的三星，看準(zhǔn)這個(gè)千載難逢的機(jī)會(huì)，找到高通，希望可以尋求合作機(jī)會(huì)。?為了顯示誠(chéng)意，三星給出了高通無(wú)法抗拒的條件，無(wú)論從價(jià)格還是技術(shù)。?臺(tái)積電不肯打折降價(jià)，三星直擊要害，高端芯片代工的報(bào)價(jià)至少比臺(tái)積電便宜三成。?技術(shù)上，由于自家 14nm FinFET LPP 工藝在 Exynos 7420 上的成績(jī)有目共睹，以及過(guò)去代工蘋(píng)果的成功經(jīng)驗(yàn)，代工驍龍芯片毫無(wú)壓力，并且不一定比臺(tái)積電弱。?除了以上兩點(diǎn)之外，三星還祭出了一招臺(tái)積電無(wú)論如何都無(wú)法給出的條件。?如果高通下單，三星下一代旗艦手機(jī)，恢復(fù)使用高通的芯片。?如此巨大利益誘惑下，對(duì)于想盡快恢復(fù)往日雄風(fēng)的高通，毫無(wú)招架之力，高通動(dòng)心了。

3. 臺(tái)積電的窘境

?高通的訂單，三星想半路截胡，臺(tái)積電自然不愿意拱手相讓，大樹(shù)不嫌肥多，高通畢竟是第二大客戶，倘若流失，將會(huì)影響到盈利狀況。?為了挽留高通，當(dāng)年年底宣布斥資 8500 萬(wàn)美元，收購(gòu)高通中國(guó)臺(tái)灣分公司龍?zhí)稄S，方便更好的服務(wù)高通等大客戶。?顯然，8500 萬(wàn)美元相比于三星的手機(jī)訂單，顯得“誠(chéng)意”不太夠。?高通最終將高端芯片轉(zhuǎn)單三星，臺(tái)積電損失一筆大訂單。?更讓臺(tái)積電苦惱的是，三星不僅截胡了大客戶，還在先進(jìn)制程上超越了自己，張忠謀在法說(shuō)會(huì)上坦承三星在 16nm 技術(shù)上的領(lǐng)先后，隨之而來(lái)的是臺(tái)積電股價(jià)大跌，投資評(píng)級(jí)遭降，一時(shí)間，臺(tái)積電的局面很被動(dòng)。?不過(guò)，需要注意的是，三星在先進(jìn)制程的命名上玩了一個(gè)偷梁換柱的小把戲。?當(dāng)初，臺(tái)積電剛采用 FinFET 工藝時(shí)，原本打算按照與英特爾一樣的標(biāo)準(zhǔn)，命名為 20nm FinFET，但是三星不按套路出牌，搶先命名為 14nm，為了保證自己的輿論優(yōu)勢(shì)，臺(tái)積電也改稱為 16nm。?事實(shí)上，三星與臺(tái)積電都可稱為 20nm。?

4. 反擊！

?在三星與臺(tái)積電打得不可開(kāi)交之時(shí)，英特爾半路殺出，更為先進(jìn)的 14nm 已經(jīng)量產(chǎn)，給了臺(tái)積電和三星當(dāng)頭一棒。?生死關(guān)頭，總得拿出破釜沉舟的勇氣才能翻身。?當(dāng)年年底，臺(tái)積電提出“夜鷹計(jì)劃”，由大夜班和小夜班 24 小時(shí)輪班，加速 10nm 制程研發(fā)，提升先進(jìn)制程的研發(fā)效率，力爭(zhēng)在 2016 年進(jìn)入量產(chǎn)，屆時(shí)將超過(guò)英特爾這個(gè)強(qiáng)敵，追上其半導(dǎo)體霸主地位。?夜鷹計(jì)劃不僅僅是一次對(duì)英特爾的追趕，更像是一場(chǎng)臺(tái)積電的一次絕地反擊，當(dāng)時(shí)針對(duì)臺(tái)積電的“夜鷹計(jì)劃”流傳最廣的一句話是：“十萬(wàn)青年十萬(wàn)肝，一人一肝救中國(guó)臺(tái)灣”。?夜鷹計(jì)劃畢竟是長(zhǎng)遠(yuǎn)利益考慮，而迫在眉睫的客戶流失總得盡快解決。此時(shí)長(zhǎng)期蟄伏在臺(tái)積電五大客戶名單開(kāi)外的海思，成了臺(tái)積電不錯(cuò)的選擇。

5. 臺(tái)積電+海思

?海思的芯片，是依托于華為的終端業(yè)務(wù)成長(zhǎng)的。?回顧華為手機(jī)和海思的成長(zhǎng)史，不難發(fā)現(xiàn)，從 2009 年到 2013 年這四年間，華為終端業(yè)務(wù)始終不見(jiàn)起色，海思的 K3 系列芯片接二連三的受挫，產(chǎn)品投入市場(chǎng)無(wú)人問(wèn)津，成為臺(tái)積電的大客戶更是遙不可及的夢(mèng)。?2012 年，執(zhí)掌華為手機(jī)業(yè)務(wù)的余承東，甚至一度被認(rèn)為面臨“下課”，關(guān)鍵時(shí)刻，任正非頂住壓力，頒給余承東了一個(gè)“從零起飛”獎(jiǎng)，鞭策他繼續(xù)努力。?2013 年，高通驍龍 800 與小米的組合大獲成功，深深刺激了華為。反觀海思芯片卻還深陷 K3 失敗的泥潭之中，心急如焚的余承東，為了狙擊小米，宣布榮耀品牌獨(dú)立，榮耀的任務(wù)也很清晰，全面復(fù)制小米。?自此華為終端的定位明晰，華為品牌走高端，榮耀走中低端，銷(xiāo)量開(kāi)始實(shí)現(xiàn)增長(zhǎng)。?不過(guò)華為真正的轉(zhuǎn)折點(diǎn)還是 2014 年，這一年高通翻車(chē)，華為手機(jī)趁勢(shì)崛起，同時(shí)海思和臺(tái)積電建立起了更為緊密的合作關(guān)系。?過(guò)往只要臺(tái)積電轉(zhuǎn)進(jìn)最先進(jìn)的制程技術(shù)，第一家開(kāi)案的業(yè)者都是高通或者聯(lián)發(fā)科。而 2014 年臺(tái)積電推出第一代 16 nm FinFET 制程技術(shù)后，第一個(gè)開(kāi)案采用的卻是海思。?海思不僅僅導(dǎo)入臺(tái)積電最先進(jìn)的 16 nm 制程，還一并采用了非常昂貴的 CoWoS 封裝技術(shù)，和 FPGA 大廠賽靈思并列臺(tái)積電 CoWoS 技術(shù)解決方案的唯二采用者。?

其中的緣由不難理解，高通翻車(chē)之后轉(zhuǎn)單三星，使得臺(tái)積電需要一個(gè)補(bǔ)位客戶，而華為此時(shí)愿意充當(dāng)這個(gè)角色，雙方一拍而合，合作水到渠成。?事實(shí)上，在手機(jī)業(yè)務(wù)最為黯淡的幾年里，華為依然沒(méi)有放棄與臺(tái)積電的合作。甚至為了拉近與臺(tái)積電的關(guān)系，在中國(guó)臺(tái)灣成立訊崴科技，名義上是海思產(chǎn)品在中國(guó)臺(tái)灣的代理商，但主要還是從事 IC 設(shè)計(jì)的相關(guān)研發(fā)。?有了臺(tái)積電的加持，華為當(dāng)年發(fā)布多款手機(jī)，搭載著全新的麒麟芯片。5 月，搭載麒麟 910T 的 P7 發(fā)布；9 月，搭載麒麟 925 的 mate 7 問(wèn)世。高通芯片發(fā)熱，讓麒麟芯片成了消費(fèi)者最佳選擇，華為手機(jī)也順利從小米手中搶下更多市場(chǎng)。?自此，海思+臺(tái)積電這對(duì)組合開(kāi)始逐漸頻繁的出現(xiàn)在了眾人面前，蘋(píng)果、海思、聯(lián)發(fā)科、高通這四強(qiáng)悉數(shù)上場(chǎng)，產(chǎn)業(yè)格局初定。?海思芯片的成功，似乎也讓臺(tái)積電看到了華為與大陸市場(chǎng)的巨大需求，2015 年決定在南京建廠。當(dāng)然，背后的深意也有可能是為了更貼近中芯國(guó)際，這就說(shuō)來(lái)話更長(zhǎng)，暫不展開(kāi)。

6. 臺(tái)積電日新月異的十年

?經(jīng)歷了高通驍龍 810 的風(fēng)波之后的臺(tái)積電，接下來(lái)時(shí)間里，業(yè)績(jī)蒸蒸日上。?2015 年市占率達(dá)到 55%，2016 年，夜鷹計(jì)劃完美落地，10nm 成功量產(chǎn)，毛利率和營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率同時(shí)創(chuàng)新高；2017 年，進(jìn)入 7nm 時(shí)代，開(kāi)始甩開(kāi)除三星以外的所有對(duì)手；2018 年，全球半導(dǎo)體市場(chǎng)下行，臺(tái)積電依然超預(yù)期完成目標(biāo)；2019 年，大客戶高通在驍龍 810 之后重新回歸；2020 年，5nm 量產(chǎn)，波詭云譎的國(guó)際形勢(shì)中，臺(tái)積電成為各方的關(guān)注焦點(diǎn)。?在過(guò)去的十年里，全球智能手機(jī)的出貨量翻了 3 倍，臺(tái)積電的營(yíng)收翻了 2.5 倍，兩者之間的增長(zhǎng)曲線幾乎重合。換句話說(shuō)，臺(tái)積電作為半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)的地基，是智能手機(jī)平地拔高樓的原始要素。?

數(shù)據(jù)來(lái)源：TrendFore 集邦咨詢，臺(tái)積電財(cái)報(bào)?臺(tái)積電與三星也是一時(shí)瑜亮，在這十年里打的難解難分，雙方也在斗爭(zhēng)中共同成長(zhǎng)。但是臺(tái)積電棋高一著的是，總能在充滿變數(shù)的市場(chǎng)中，不斷革新技術(shù)，牢牢抓住核心，拿下大客戶。?

7. 四大天王

?在華為被禁之前，蘋(píng)果、海思、聯(lián)發(fā)科與高通無(wú)疑是支撐起臺(tái)積電業(yè)務(wù)的“四大天王”。?自蘋(píng)果 2014 年轉(zhuǎn)單臺(tái)積電，除了 A9 芯片是臺(tái)積電與三星共同代工外，蘋(píng)果其余的所有核心芯片都是交由臺(tái)積電代工，甚至最新的電腦芯片也是與臺(tái)積電一起研發(fā)完成。?從蘋(píng)果的營(yíng)收結(jié)構(gòu)來(lái)看，2010 年喬布斯卸任之時(shí)營(yíng)收還只有 652 億美元，到如今，庫(kù)克掌管蘋(píng)果已達(dá)十年，去年的營(yíng)收已經(jīng)達(dá)到 2600 億美元，這背后固然有庫(kù)克的運(yùn)籌帷幄精明布局，當(dāng)然也離不開(kāi)臺(tái)積電的大力支持。?

高通之于臺(tái)積電，本是與蘋(píng)果平起平坐的，但 2014 年成為高通的一個(gè)重要分水嶺。?這一年之后，高通開(kāi)始在臺(tái)積電與三星之間左右搖擺，以至于有好幾款芯片表現(xiàn)不如預(yù)期，導(dǎo)致其市占率萎縮，同時(shí)作為直接競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的海思和聯(lián)發(fā)科趁勢(shì)崛起，使得高通在臺(tái)積電面前競(jìng)爭(zhēng)力打了折扣。?如今再看高通 10 年來(lái)的財(cái)報(bào)，從 2010 年開(kāi)始高通的營(yíng)收開(kāi)始暴增，2014 年開(kāi)始進(jìn)入了鼎盛時(shí)期，隨后增長(zhǎng)開(kāi)始趨緩，甚至衰減，個(gè)中緣由，已無(wú)須贅述。??

與高通不同的是，聯(lián)發(fā)科與海思始終都與臺(tái)積電站在一起，同為臺(tái)企的聯(lián)發(fā)科，即使在低谷期那幾年，依然選擇臺(tái)積電代工，鮮少選用三星代工。而海思，作為后來(lái)者，同樣自始至終都只與臺(tái)積電展開(kāi)合作，從未尋求過(guò)三星代工自家芯片。?雖然暫時(shí)沒(méi)有海思的營(yíng)收數(shù)據(jù)，但是從華為的 10 年增長(zhǎng)不難看出，拐點(diǎn)出現(xiàn)在 2014 年。

這一年華為手機(jī)強(qiáng)勢(shì)崛起，同時(shí)帶動(dòng)了芯片產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，海思也一步步從臺(tái)積電的前十大客戶變成第二大客戶，甚至在去年的某段時(shí)間超越蘋(píng)果，榮升為臺(tái)積電最大的客戶。

8. 小結(jié)

?縱觀過(guò)去十年，全球科技產(chǎn)業(yè)發(fā)生了翻天覆地的變化。?2010 年前后，雄霸全球的諾基亞顯現(xiàn)疲態(tài)，短短幾年便轟然倒地，全球手機(jī)市場(chǎng)徹底告別功能機(jī)時(shí)代，而蘋(píng)果、華為、小米等新勢(shì)力的崛起，帶領(lǐng)手機(jī)市場(chǎng)邁向一個(gè)全新的時(shí)代。?2014 年，高通的“火龍 810”成為最大的黑天鵝，智能手機(jī)與半導(dǎo)體領(lǐng)域迎來(lái)了一次洗牌。在手機(jī)領(lǐng)域華為崛起，LG、索尼等國(guó)外巨頭式微；半導(dǎo)體領(lǐng)域，高通份額下跌，海思與聯(lián)發(fā)科趁勢(shì)崛起，臺(tái)積電與三星的勢(shì)力范圍再次發(fā)生了大的變化，此后幾年時(shí)間，雙方基本盤(pán)穩(wěn)定。?

在這些變局之后，每一個(gè)突圍而出的企業(yè)都有自己的特征。?臺(tái)積電的不斷突破，三星的窮追不舍，蘋(píng)果的開(kāi)拓創(chuàng)新，高通的精明布局，海思的臥薪嘗膽，還有聯(lián)發(fā)科的大起大落。時(shí)代賦予了產(chǎn)業(yè)以機(jī)會(huì)，而這些企業(yè)牢牢抓住了機(jī)會(huì)，在這場(chǎng)盛宴中，沒(méi)有一個(gè)企業(yè)是庸庸之輩，每個(gè)企業(yè)都在拼命求生存，努力求發(fā)展。?臺(tái)積電有三星這個(gè)宿敵，雖然在代工市場(chǎng)上斗得異常激烈，但是從另一方面來(lái)說(shuō)，這種合理的商業(yè)競(jìng)爭(zhēng)也讓廠商們一次次尋求更大的突破，一次次逼近人類科技的極限，最終受益的還是整個(gè)科技產(chǎn)業(yè)。