國產(chǎn)手機零部件供應(yīng)商的蟄伏

作者：豐寧

近日，華為Mate 60 Pro的強勢亮相引爆手機市場。

眾所周知，一款手機集成著多款芯片，它們分別負責(zé)不同的功能。主要包括處理芯片、基帶芯片、射頻芯片、存儲芯片、模擬芯片和傳感器芯片等。除了這些重要的芯片，還包含其他多種零部件，包括屏幕、結(jié)構(gòu)件以及各種機械和電子元件。

然而，國外芯片供應(yīng)商幾乎在以上絕大多數(shù)領(lǐng)域都占據(jù)領(lǐng)導(dǎo)地位。

?01核心芯片主要依賴進口

在手機處理器方面，全球領(lǐng)導(dǎo)企業(yè)為蘋果、高通、聯(lián)發(fā)科、海思、紫光展銳、三星；基帶包括高通、海思、英特爾；射頻是村田、QORVO；存儲是三星、SK海力士、美光、東芝；攝像頭為索尼、三星、豪威；觸控包括新思科技、敦泰；指紋識別是新思科技、匯頂；電源管理包括高通、海思；連接芯片主要是博通、高通等。

以小米10、華為P40幾款機型的拆解為例。

2020 年，小米10發(fā)布。根據(jù)海外媒體TechInsights拆解結(jié)果顯示，小米10的SOC、5G基帶、射頻收發(fā)器芯片、WiFi藍牙芯片、音頻芯片、電源管理芯片等主要來自高通；前置鏡頭、后置四攝以及屏幕主要來自三星；RAM主要來自美光；射頻前端芯片主要來自QORVO。此外小米10中還有來自意法半導(dǎo)體、西部數(shù)據(jù)、NXP等公司的各類芯片。

再看同年發(fā)布的華為P40。相較小米10，華為的零部件國產(chǎn)化情況要好得多，像麒麟990 SOC、5G通信基帶、射頻芯片、音頻芯片、達芬奇NPU等都可實現(xiàn)自研，華為P40的屏幕提供商是京東方，值得注意的是，作為另一類關(guān)鍵部件的RAM和ROM，華為還是主要通過向SK海力士、東芝等廠商進口。攝像模組主要由日本索尼和上海豪威供應(yīng)。

vivo X60搭載的是三星的Exynos 1080旗艦芯片，此外其電源管理芯片、射頻收發(fā)芯片、WiFi/BT芯片、內(nèi)存芯片等也來自三星，屏幕和部分?jǐn)z像模組同樣選擇了三星的方案；射頻前端芯片、射頻功放芯片等來自QORVO，除此之外，還有諸多來自TI和意法半導(dǎo)體等公司的芯片以及零部件。

可以看到，以上廠商列表中，中國廠商寥寥無幾，也正因此，中國高端手機核心零部件嚴(yán)重依賴進口。不過，在海外對華限制背景下，國產(chǎn)手機供應(yīng)鏈也都在暗自發(fā)力。

此次華為Mate 60 Pro的發(fā)布正驗證了國產(chǎn)芯片的競爭力。那么在零部件方面呢？中國誕生了哪些手機零部件潛力股？

?02國內(nèi)手機零部件供應(yīng)情況

北京郵電大學(xué)教授、中國信息經(jīng)濟學(xué)會常務(wù)副理事長呂廷杰認為，從目前國內(nèi)外各機構(gòu)對華為新手機的拆解來看，其麒麟9000s芯片，包括其他10000多種零部件，已基本實現(xiàn)國產(chǎn)化。據(jù)悉，華為Mate 60 Pro的國產(chǎn)化率在90%以上。

根據(jù)財聯(lián)社發(fā)布的華為Mate60 Pro零部件供應(yīng)商清單，在結(jié)構(gòu)件方面，Mate60 Pro 的供應(yīng)商有伯恩光學(xué)、福蓉科技、捷榮技術(shù)、兆威機電、金龍機電、長盈精密、電連技術(shù)、安利股份、蘇大維格和藍思科技；功能芯片模組方面的供應(yīng)商有匯頂科技、宏和科技、聚辰股份、卓勝微。

顯示模組供應(yīng)商有聯(lián)創(chuàng)光電、合力泰、長信科技、翰博高新、京東方、維信諾、同興達；光學(xué)鏡頭供應(yīng)商有昀家科技、聯(lián)創(chuàng)電子、中光學(xué)、歐菲光、五方光電和東田微；玻璃蓋板的主要供應(yīng)商為伯恩光學(xué)；設(shè)備供應(yīng)商有強瑞技術(shù)、利和興；聲學(xué)方面有歌爾股份；處理器方面有力源信息、勁拓股份、飛榮達和芯源微。

具體分析一下各賽道國產(chǎn)供應(yīng)商的具體實力。

國產(chǎn)屏幕正在崛起

首先看屏幕。一部智能手機中，屏幕幾乎是最貴的單個部件，而中國以京東方為首的屏幕廠商已經(jīng)開始崛起，2016年京東方的營收首次超過日本顯示面板廠家JDI。京東方也是中國手機零部件產(chǎn)業(yè)首家規(guī)模達到百億美元級別的公司。

除京東方之外，中國的領(lǐng)頭企業(yè)還有華星光電（TCL）、天馬微電子、維信諾等。

中國屏幕廠商在OLED、Micro LED、Mini LED等領(lǐng)域的技術(shù)研發(fā)也開始迅速發(fā)展。近年來，京東方已經(jīng)在OLED等領(lǐng)域取得了重要的突破，并開始在5G、物聯(lián)網(wǎng)等領(lǐng)域拓展應(yīng)用。同時，天馬微電子也在Micro LED領(lǐng)域有了一定的技術(shù)積累，并向Mini LED市場拓展。

比如華為 Mate 50用的就是京東方和維信諾的柔性 OLED 屏；榮耀 X40?用的是天馬和維信諾的 OLED 曲面屏；一加手機也用上了京東方的柔性 OLED 屏；Redmi K60?系列搭載了華星光電的首款柔性 2K OLED 屏。

根據(jù)國際市場研究機構(gòu)Omdia發(fā)布的最新數(shù)據(jù)，2023年的第二季度，中國廠商生產(chǎn)的手機屏幕市場份額已經(jīng)成功超越了行業(yè)龍頭三星。目前，中國屏幕廠商的市場份額已經(jīng)超過了50%，其中京東方、天馬、華星光電和維信諾這四家廠商的市場份額分別為25.5%、9.4%、7.8%和7.5%。

可以預(yù)見的是，在未來的幾年里，國產(chǎn)屏幕廠商的市場份額還將繼續(xù)增長。手機廠商們也將更加傾向于采用國產(chǎn)屏幕。

此外，攝像頭模組也是一大成本支出點。

攝像頭模組占有率穩(wěn)步提升

從目前整個攝像頭市場現(xiàn)狀來看，像素升級的趨勢頗為明顯，基于此，國內(nèi)攝像頭模組廠商的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)也隨之得到了較大的提升。攝像頭市場由終端客戶、算法公司、模組廠、芯片廠、馬達廠、鏡頭廠、平臺廠等共同組成。

據(jù)悉，早在2018年中國就有超過400余家攝像頭模組廠商。截至2020年末，全球手機攝像頭模組的前三大供應(yīng)商分別為歐菲光、舜宇光學(xué)和丘鈦微，均為中國企業(yè)。

攝像頭芯片方面，索尼、三星是最重要的兩家公司，其產(chǎn)品主要面向中高端手機，總共占據(jù)全球一半以上的市場。不過最近兩年韋爾股份（收購豪威）和格科微的表現(xiàn)也尤為搶眼。

根據(jù)Counterpoint發(fā)布的2022年全球智能手機CMOS圖像傳感器的市場狀況顯示，2022年在智能手機CIS收入排名中，索尼以54%的份額位居第一，三星以29%的份額排名第二，豪威科技以約7%的份額排名第三，格科微、SK海力士分列第四、五名，份額均約為5%。

值得注意的是，豪威科技等廠商的產(chǎn)品主要集中在中低端市場，因此在2022年索尼、三星調(diào)整產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、轉(zhuǎn)向高像素手機CIS領(lǐng)域，以單價提升來抵消出貨量下降的時候，豪威科技等廠商則沒能逃過手機市場消費低迷所帶來的打擊。

在鏡頭方面，中國臺灣的大立光電是絕對的龍頭企業(yè)。根據(jù)潮電智庫發(fā)布2023年3月份手機攝像頭鏡頭出貨量排行榜顯示，3月手機鏡頭廠商排在第一的是大立光，出貨量為97.00kk；第二是舜宇光學(xué)，出貨量為84.33kk；第三是中國臺灣玉晶光學(xué)，出貨量為27.00kk；第四是辰瑞光學(xué)（瑞聲科技旗下成員企業(yè)），出貨量為21.50kk；第五是歐菲精密（歐菲光集團旗下成員企業(yè)），出貨量為19.70kk。

攝像頭馬達產(chǎn)業(yè)局面為群雄逐鹿，百家爭鳴。根據(jù)潮電智庫統(tǒng)計的“2022年全球手機攝像頭馬達出貨量TOP10”榜單顯示，前六市占率均超過10%，但最高只有16%。這六名選手分別為：阿爾卑斯（Alps）、三美、中藍（中國）、三星電機、新思考、皓澤（中國）。超過八成的市占率，表明雖然各廠家占比較為均衡，但馬達供應(yīng)資源已經(jīng)呈現(xiàn)出頭部集中化的特點。需要指出的是，中藍電子馬達產(chǎn)品的年度出貨量已經(jīng)在2021年和2022年連續(xù)進入全球前三，超過有三星加持的三星電機，站穩(wěn)一線位置。

以下為兩款手機攝像模組零部件的供應(yīng)情況：

Redmi K50系列攝像頭模組供應(yīng)商為歐菲光、舜宇、三星；鏡頭供應(yīng)商為AAC、歐菲光、舜宇、大立光；攝像頭芯片供應(yīng)商為索尼、三星；馬達供應(yīng)商為皓澤、新思考、三星。

在榮耀Magic 4系列攝像頭供應(yīng)鏈中，攝像頭模組供應(yīng)商為歐菲光、舜宇、立景；攝像頭鏡頭供應(yīng)商為歐菲光、AAC、舜宇、大立光；攝像頭芯片供應(yīng)商為豪威、索尼、三星；攝像頭馬達供應(yīng)商為中藍、三星、比路、TDK。

手機玻璃快速發(fā)展

與諸多領(lǐng)域一樣，目前市面上的中端以及高端品牌手機的屏幕蓋板玻璃多依賴進口。全球主要的手機外屏玻璃供應(yīng)商有康寧（美國）、旭硝子（日本）、臺灣玻璃（中國臺灣）、藍思科技（中國大陸）、信利光電（中國大陸）等。其中，康寧以其Gorilla Glass系列產(chǎn)品占據(jù)了全球市場近一半的份額，是目前全球最大的手機外屏玻璃供應(yīng)商。

由于國際貿(mào)易摩擦和供應(yīng)鏈中斷等因素的影響，中國手機廠商和玻璃廠商都在加快國產(chǎn)化替代的進程，以降低對進口產(chǎn)品的依賴和成本。

據(jù)悉，華為、小米、OPPO等主流品牌已經(jīng)開始使用國產(chǎn)蓋板玻璃。2021年華為旗下深圳哈勃科技投資合伙企業(yè)（有限合伙）投資鑫景特玻，持股比例約7.56%，成為了該公司的第三大股東。華為Mate50系列首發(fā)華為昆侖玻璃，相比普通玻璃抗跌落能力提升10倍，解決了用戶最常見的跌落導(dǎo)致碎屏痛點。

此外，國產(chǎn)蓋板玻璃廠商如藍思科技、信利光電等也在不斷擴大產(chǎn)能和提升技術(shù)水平，以滿足國內(nèi)市場的需求。

連接器和聲學(xué)器件成績已現(xiàn)

連接器是連接兩個元器件，傳輸電信號和光信號的電子元器件。中國最大連接件廠商是立訊精密，該公司的主要客戶是蘋果、微軟、華為。立訊精密是蘋果手機閃電充電線的三家主力供應(yīng)商之一。華為的通信基站里面也大量使用立訊精密的連接件。

中航光電是華為、中興、三星、愛立信等國內(nèi)外大廠的重要供應(yīng)商，也是我國較早開展新能源汽車連接器業(yè)務(wù)的企業(yè)。勝藍科技直接為小米、TCL、日本電產(chǎn)、日立集團、京瓷集團等廠商供貨，通過向富士康、立訊精密、安費諾、三諾集團、銘基電子、伸銘電子等公司供貨，再將產(chǎn)品應(yīng)用在華為、OPPO、vivo、Nokia、聯(lián)想、惠普、戴爾等知名品牌。

中國聲學(xué)器件廠商在中國與國際市場均占據(jù)大量市場份額。目前瑞聲科技、歌爾股份和立訊精密都是全球領(lǐng)先的微型元器件整體解決方案供貨商。瑞聲科技擁有三十年的聲學(xué)技術(shù)積累，是聲學(xué)配件領(lǐng)域的“隱形冠軍”。智能手機領(lǐng)域，瑞聲科技已與全球排名前十的手機品牌廠商達成合作。歌爾股份的主要客戶有蘋果、索尼、華為、聯(lián)想、OPPO、vivo等。立訊精密也是蘋果供應(yīng)鏈的重要參與者。

其他零部件供應(yīng)情況

金屬殼也是手機零部件的重要組分之一，金屬殼的主要參與者是中國臺灣和中國大陸，目前中國手機金屬機殼市場主要由鴻準(zhǔn)、比亞迪電子、通達集團和長盈精密四大廠商所占據(jù)。比亞迪是中國金屬殼供應(yīng)的龍頭企業(yè)。

手機射頻元件主要包括基帶芯片、收發(fā)器、射頻前端、天線等幾個部分，智能手機想要實現(xiàn)通信功能，缺一不可。中國供應(yīng)商在智能手機射頻前端（RFFE）市場中市占較小，僅有10%左右，以卓勝微和唯捷創(chuàng)芯為代表的中企正通過L-PAMiF的出貨來擴大市場份額。

不過，射頻前端作為移動通信系統(tǒng)的核心組件，主要由功率放大器（PA）、射頻開關(guān)(Switch)、濾波器(Filter)、雙工器(Duplexer和Diplexer)、低噪放大器(LNA)構(gòu)成，目前，國內(nèi)廠商在PA、Switch、LNA、天線等領(lǐng)域的發(fā)展已日趨成熟。國內(nèi)廠商在濾波器及垂直整合等方面與海外巨頭的差距仍然很大。

?03零部件產(chǎn)業(yè)崛起，反哺上游

隨著全球智能手機市場的快速發(fā)展，中國的手機零部件廠商也逐漸崛起，成為全球手機產(chǎn)業(yè)鏈中不可或缺的一部分。這些廠商不僅在手機零部件的制造上具備了較強的競爭力，而且未來還將反哺上游手機國產(chǎn)化率，進一步提高中國手機產(chǎn)業(yè)的地位。

回顧中國手機制造業(yè)的發(fā)展歷程，我們可以看到，從早期的學(xué)習(xí)和模仿，到如今的創(chuàng)新和超越，中國手機制造業(yè)經(jīng)歷了巨大的變革。在這個過程中，國產(chǎn)零部件在手機制造中的地位和作用也逐漸凸顯出來。隨著技術(shù)水平的不斷提高，中國手機零部件廠商所生產(chǎn)的產(chǎn)品質(zhì)量已經(jīng)達到了國際領(lǐng)先水平，并且具有更高的性價比。因此，越來越多的國際手機品牌開始采用中國制造的零部件。

在最重要的核心芯片方面，中國還需要加大在手機芯片領(lǐng)域的研發(fā)投入，通過引進和培養(yǎng)人才，提高技術(shù)水平和研發(fā)能力。通過核心技術(shù)與零部件的雙輪國產(chǎn)驅(qū)動，提高國產(chǎn)手機的自給率。